Производитель премиального мяса ХСкаут привлекает 450 млн рублей в рамках pre-IPO раунда

Инвестиционная платформа Zorko объявляет о запуске размещения акций АО «Х-Скаут» (бренд ХСкаут) в рамках pre-IPO раунда.

АО «Х-Скаут» (бренд ХСкаут) — группа компаний в сегменте мясной продукции — открывает инвестиционный раунд на 450 млн руб. на инвестиционной платформе Zorko. Привлеченные средства направляются на расширение производственной инфраструктуры и переход к модели полного цикла переработки.

На текущий момент 35% раунда уже привлечено в закрытом формате. Оценка компании до инвестиций составляет 900 млн рублей, инвесторам предлагается доля 33% в действующем прибыльном бизнесе. Инвесторы приобретают акции АО «Х-Скаут», которому на 100% принадлежит компания ООО «Митскаут».

Эмитентом выступает АО «Х-Скаут», на котором консолидированы бренд-портфель и операционная деятельность компании. Под брендами MЯSOET, Meat Company, Стейкомания и Exclusive Collection компания выпускает более 100 позиций отборной мясной продукции, включая мраморную говядину и баранину.

Продукция поставляется в федеральные торговые сети, рестораны и сервисы доставки, включая онлайн-платформы, сегмент HoReCa и крупнейших ритейлеров. Среди партнеров — Азбука Вкуса, Перекресток, Лента, Metro, Яндекс Лавка и другие игроки рынка.
Компания работает с 2019 года и за это время сформировала устойчивую модель, объединяющую производство, бренд-менеджмент и дистрибуцию. Спрос со стороны действующих партнеров продолжает расти, поэтому следующим этапом становится расширение производственных мощностей.

Ключевым элементом стратегии роста является развитие собственной производственной базы. В рамках текущего этапа компания приобретает Рощинский мясокомбинат в Ленинградской области — современный производственный комплекс, оснащенный оборудованием по актуальным отраслевым стандартам.

Актив оценивается в 408 млн руб. при цене приобретения 330 млн руб. После завершения сделки производственная площадка встанет на баланс компании и усилит ее капитализацию.

Новый завод позволит ХСкаут самостоятельно выполнять весь производственный цикл — от разделки туш до выпуска готовой продукции.

Кроме того после запуска завода компания получит возможность:

— кратно увеличить производственные мощности,
— расширить ассортимент, включая более сложные продуктовые категории,
— повысить управляемость качества на всех этапах производства,
— усилить позиции в работе с федеральными сетями.

В результате компания формирует более устойчивую и масштабируемую операционную модель, которая позволяет эффективнее расти вместе с увеличением спроса и работать с более крупными объемами контрактов в ритейле.

Отдельно компания заявляет о планах по дивидендной политике: начиная с 2028 года (по итогам 2027 года) АО «Х-Скаут» планирует направлять на выплату дивидендов до 70% чистой прибыли.

Комментарий сооснователя АО «Х-Скаут» Нодара Узарашвили:

«ХСкаут — это бизнес, который уже присутствует в федеральной рознице и HoReCa, но при этом работает на пределе производственных мощностей. Например, спрос от Яндекс Лавки мы можем удовлетворить лишь на 10%. X5 и Лента также наращивают заказы по рамочным контрактам.

Мы видим устойчивый спрос на продукцию и понимаем, что следующий шаг — это масштабирование производства и переход к полному циклу. Новый производственный комплекс позволит нам кратно увеличить объемы и выйти на новый уровень операционной эффективности».

Комментарий Павла Бурова, управляющего партнера компании BITL, которая занимается организацией раунда инвестиций:

«ХСкаут — пример компании, которая уже доказала востребованность своей продукции в крупных федеральных каналах и сейчас переходит к следующему этапу роста — расширению производства и увеличению объемов. К 2025 году за 6 лет работы прибыль компании выросла в 62 раза: с 574 тыс. до 35,4 млн рублей, а выручка — в 36 раз, с 15 млн до 542 млн рублей.

Мы фиксируем высокий уровень интереса к проекту еще до завершения формирования раунда. Интерес инвесторов связан с понятной логикой роста через расширение мощностей и переход к вертикально интегрированной модели».

ХСкаут — производственный бизнес, работающий с 2019 года. За последние два года выручка компании выросла с 337 млн до 542 млн рублей, а чистая прибыль — с 15,6 млн до 35,4 млн рублей. При этом текущие мощности загружены почти на 99%, и дальнейший рост компании ограничен именно производственной инфраструктурой.

Основатели АО «Х-Скаут» — Нодар Узарашвили и Владимир Эккель, также известные как создатели ресторанной группы Meat_Coin. Meat_Coin выступает одним из клиентов компании в сегменте HoReCa.

Следующий этап развития ХСкаут связан с приобретением Рощинского мясокомбината в Ленинградской области. Завод несколько лет проектировался и строился специально под мясное производство с учетом российских, европейских и Халяль-стандартов, а запущен был только в 2021 году. После непродолжительной работы площадка была законсервирована, поэтому сегодня это фактически новый производственный актив с износом оборудования менее 5%.

Комплекс расположен на земельном участке площадью 23,6 тыс. кв. м и включает производственный корпус площадью почти 2,4 тыс. кв. м, холодильные мощности, очистные сооружения и вспомогательную инфраструктуру. На заводе установлено современное оборудование европейских производителей из Германии, Италии, Польши и Финляндии. Производственная площадка рассчитана на непрерывный цикл работы и позволит компании перейти от ограниченного производства к промышленному масштабу.