Информация о размещении

Дополнительная информация

«Мы надеемся, что худшие времена уже прошли», – говорил в декабре 2016 г. в интервью «России 24» председатель совета директоров и основной владелец Трубной металлургической компании (ТМК) Дмитрий Пумпянский. И, похоже, был прав. С достигнутого в августе годового минимума капитализации на Московской бирже ТМК к началу декабря подорожала в 1,7 раза – до 78,8 млрд руб. А в январе прибавила еще 10% капитализации.

6 февраля 2017 года крупнейший в РФ производитель стальных труб, Трубная металлургическая компания, в процессе SPO разместил на Лондонской бирже 138 888 888 акций по 75 руб. и привлек 10,42 млрд. руб. (175 млн. долл.). Credit Suisse, Morgan Stanley, VTB Capital и АТОН (агент по России) выступили в качестве совместных организаторов.

ТМК растет благодаря восстановлению на рынке основных потребителей – нефтегазовых компаний. В результате компании удалось продать 13,44% акций во время вторичного размещения бумаг за 10,42 млрд руб., а не за 10,3 млрд руб., как планировалось (дисконт к цене закрытия 31 января, накануне объявления о сделке, – 9,5%).

Заместитель гендиректора ТМК по стратегии и развитию Владимир Шматович рассказал, что около 80% предложенных к продаже акций приобрели иностранные инвесторы, высок был спрос со стороны российских участников.

«Большая часть пришлась на заявки английских фондов — около трети размещения. Также был существенный спрос из России», — объявил исполнительный руководитель управления рынков акционерного капитала «ВТБ Капитала» (один из андеррайтеров) Дмитрий Болясников.

Активный интерес показали скандинавские инвесторы (17%), чуть менее - американские (9%). За каждую из 138,89 млн акций, продавцом которых выступила «дочка» ТМК Rockarrow Investments Limited, планировалось выручить 75 руб.

Вначале компания ориентировала инвесторов на цену в спектре от 74,5 руб. за бумагу «до рынка», однако в процессе размещения сузила ориентир до 74,5-75 руб. за бумагу. Организаторы SPO ТМК затем уточнили, что заявки ниже 75 руб. за акцию вряд ли будут удовлетворены.

«На наш взгляд, SPO должно содействовать увеличению ликвидности ТМК ($0,5 млн в день локальных акций и $1,0 млн в день расписок), которая, наряду с высокой долговой нагрузкой, плохо сказывалась на инвестиционном профиле компании.

По утверждению Д. Болясникова, такого спроса и положительных отзывов со стороны инвесторов в процессе размещения русского эмитента не было давно.

«Видно, что зарубежные инвесторы проявляют существенный интерес к русским активам. И похожие сделки, если они запущены в правильное время с точки зрения новостного фона и результатов компании, имеют все шансы на успешное закрытие», — подчеркнул Болясников.

«Книга заявок была очень комфортно переподписана, закрылась выше вначале обозначенного уровня с довольно диверсифицированными аллокациями, что должно позитивно сказаться на ликвидности акций после сделки», — разъяснил Болясников.

В процессе подготовки SPO управляющие и трейдеры рассказывали, что не востребованный рынком пакет акций ТМК может купить УК «Лидер». Но этого не потребовалось, добавляет один из источников, близких к размещению: спрос на бумаги был высок – «рынок смел все».

Владимир Шматович сказал, что ему не известно о том, что УК «Лидер» могла купить не востребованный рынком пакет. Топ-менеджер подчеркнул: УК «Лидер» участвовала «на общих основаниях», купила акций не больше, чем другие участники.

«Самыми активными участниками SPO «Трубной металлургической компании», в рамках которого «дочка» эмитента продала 13,4% его акций за 10,42 млрд руб., были инвестфонды из Англии. В следствии этого акции были размещены по 75 руб.

Книга заявок закрылась в четверг – 2 февраля 2017 года в 19.00 мск. При всем этом якорного инвестора в сделке не оказалось», подчеркнул Шматович.

«Мы ожидаем, что вторичное публичное предложение повысит ликвидность наших
ценных бумаг в перспективе, что благополучно отразится на наших акционерах», –
говорится в официальном сообщении ТМК от имени гендиректора компании Александра
Ширяева.

Часть вырученных денег ТМК направит на выкуп 13,44% своих акций у ВТБ по колл-опциону. Банк получил бумаги в течение декабря 2015 г. – августа 2016 г. в обмен на 10 млрд руб. Шматович говорит, что банку будет передана не вся сумма, какая – он не раскрывает. Оставшаяся часть пойдет на погашение долга ТМК, говорится в сообщении компании. Речь идет примерно о $10 млн (593 млн руб. по текущему курсу), рассказал Шматович.

Профиль эмитента

Другие IPO / SPO эмитента

Новости эмитента

• 13.11.2024

  Cbonds: ТМК в I полугодии 2024 г. реализовала 90% труб на внутреннем рынке

• 22.10.2024

  Cbonds: Выручка ТМК за 9 месяцев 2024 г. снизилась на 8.81% и составила 327.42 млрд руб. Чистая прибыль сократилась на 27.47% до 28.39 млрд руб.

• 22.10.2024

  Cbonds: Чистая прибыль ТМК по РСБУ в январе - сентябре сократилась на 27,5%, до 28,4 млрд руб.

• 14.10.2024

  Cbonds: ТМК освоила термообработку труб большого диаметра в промышленных масштабах

• 16.09.2024

  Cbonds: «ТМК» 2 октября досрочно погасит выпуск облигаций серии БО-05

• 13.08.2024

  Cbonds: Акции ТМК на Мосбиржи снижались более чем на 2,7%

• 13.08.2024

  Cbonds: ТМК в I полугодии снизила EBITDA по МСФО на 41,9%, до 46 млрд рублей